Bollinger bands, RSI channel, Keltner channel

Fortgeschrittene Versionen klassischer Kanalindikatoren.

Erscheinungsbild der Indikatoren.

Beschreibung

Weiterentwickelte Versionen klassischer Indikatoren der technischen Analyse. Der Nutzer kann nun zwischen verschiedenen Typen von Basislinien, Preisquellen und Modellen zur Volatilitätsberechnung wählen.

Bollinger bands

Bollinger bands sind ein gleitender Durchschnitt, um den mithilfe von Standardabweichungen ein Kanal gebildet wird.

Bollinger bands.

RSI channel

RSI channel ist ein gleitender Durchschnitt, um den mithilfe von Standardabweichungen ein Kanal gebildet wird. Die Hintergrundfarbe des Kanals ändert sich je nach Wert des Relative-Stärke-Index für den Preis des Assets: rot, wenn der Index unter 50 liegt, grün, wenn er über 50 liegt. Verlässt der Preis den Kanal nach oben, wird der Hintergrund rot eingefärbt, verlässt er ihn nach unten, grün.

RSI channel.

Keltner channel

Keltner channel ist ein gleitender Durchschnitt, um den mithilfe der Average True Range (ATR) ein Kanal gebildet wird.

Keltner channel.

Anwendungsfälle

Bollinger bands

Die Idee der Bollinger-Bänder ist es, einen Trendindikator, einen Volatilitätsindikator und einen Oszillator in sich zu vereinen. Die Bänder zeigen im Chart die Richtung und die Schwankungsbreite des Preises, unter Berücksichtigung des Trends und der Volatilität der aktuellen Marktphase. Grafisch besteht der Indikator aus drei Linien: einem einfachen gleitenden Durchschnitt in der Mitte, der die Hauptrichtung der Bewegung beschreibt, und zwei Linien, die den Preischart von beiden Seiten begrenzen. Sie stellen die positive und negative Standardabweichung von der Mittellinie dar und beschreiben die Volatilität des gehandelten Assets.

Hauptsächlich wird der Indikator zur Bestimmung des Grads der Volatilität verwendet. Weiten sich die Bänder, steigt die Volatilität, ziehen sie sich zusammen, sinkt sie.

Man geht davon aus, dass die Notierungen innerhalb der Spanne zwischen dem oberen und dem unteren Bollinger-Band laufen und sie nur selten verlassen. Die Mittellinie gibt die Richtung vor, alles dreht sich um sie und kehrt periodisch zu ihr zurück. Die obere und die untere Linie bilden gewissermaßen einen Kanal der Preisbewegung.

Die gängigsten Muster beim Einsatz des Indikators im Handel:

• Kauf/Verkauf des Assets gegen den Trend (Swing Trades). Mit dem Indikator Bollinger Bands lassen sich Gegentrendbewegungen innerhalb eines Trends handeln: entweder von einer Kanalgrenze zur anderen, von der Mittellinie zur Widerstandslinie oder von der Unterstützungslinie zur Mittellinie des Kanals. Bei der Suche nach Ein- und Ausstiegspunkten sollte man das Verhalten der Preiskerzen in der Nähe der jeweiligen Kanallinien bewerten und dort nach Anzeichen für einen Abprall (Engulfing oder Rejection) suchen.

Gegentrend-Trades im Abwärtstrend mit Bollinger-Bändern.

Gegentrend-Trades im Aufwärtstrend mit Bollinger-Bändern.

• Kauf/Verkauf des Assets mit dem Trend nach Rücksetzern (Wellenreiten – Swing Trades)

Einstieg in eine Short-Position und Ausstieg daraus anhand der Bollinger-Bänder im Abwärtstrend.

Einstieg in eine Long-Position und Ausstieg daraus anhand der Bollinger-Bänder im Aufwärtstrend.

• Abwarten eines Kanalausbruchs nach deutlicher Verengung und der Bildung eines neuen Trends. Die Trendbildung sollte durch einen anschließenden Abprall von der Mittellinie des entstandenen Trendkanals oder durch eine anschließende Trendbewegung des Preises entlang der oberen Grenze des aufsteigenden Kanals (entlang der unteren Grenze bei einem Abwärtstrend) bestätigt werden.

Verengung der Volatilität vor Beginn eines Aufwärtstrends.

Verengung der Volatilität vor Beginn eines Abwärtstrends.

• Bollinger-Bänder werden außerdem üblicherweise zur Bestätigung der Muster der klassischen technischen Analyse „Doppelboden“ und „Doppeltop“ eingesetzt. Bilden sich diese Muster nahe den Grenzen des von den Bollinger-Bändern gebildeten Kanals, gilt das Muster als bestätigt. Dabei muss sich das Muster „Doppelboden“ an der unteren Kanalgrenze bilden und das Muster „Doppeltop“ an der oberen.

Bildung des Musters „Doppelboden“ mit Bestätigung durch Bollinger Bands.

Bildung des Musters „Doppeltop“ mit Bestätigung durch Bollinger Bands.

Neben den gängigen Anwendungsweisen gibt es viele Handelssysteme, die Bollinger-Bänder mit anderen Indikatoren kombinieren, die nicht direkt mit BB korrelieren: RSI, MACD, MFI, Parabolic SAR und so weiter.

tipp

Bollinger selbst schlug in seinem Buch vor, die Bänder nicht für den Preischart, sondern für den RSI-Chart zu bilden und die daraus entstehenden Signale zu nutzen.

RSI channel

RSI channel ist eine weitere Variante von Indikatoren auf Basis von Standardabweichungen vom gleitenden Durchschnitt des Asset-Preises, die die Stärke des Trends visualisiert. Dieser Indikator eignet sich für die Suche nach denselben Mustern der technischen Analyse wie der Indikator Bollinger Bands: Swing Trades im Trend, Preisausbruch nach Verengung der Volatilität, Doppeltop, Doppelboden und andere.

Swing Trades im Trend.

Doppeltop.

Doppelboden.