Z-Score-Schätzung des Vermögenspreises.

Erscheinungsbild des Indikators.

Beschreibung

Ein standardisierter Score(Z-Score) ist ein Maß für die relative Streuung eines beobachteten oder gemessenen Wertes, das angibt, wie viele Standardabweichungen seine Streuung vom relativen Mittelwert ausmachen.

Wie der Z-Score berechnet wird

Der Z-Score-Indikator misst, wie stark der aktuelle Kurswert von seinem gleitenden Durchschnitt in Form von Standardabweichungen abweicht.

Es wird der gleitende Durchschnitt des Schlusskurses über \( n \) Perioden berechnet:

$$ MA_t = \frac{ \sum_{i=0}^{n-1} C_{t-i} }{n} $$

Wobei:

• $MA_t$ ist der gleitende Durchschnitt des Schlusskurses,
• $C_t$ - Schlusskurs,
• $n$ - Anzahl der Perioden.

Berechnung der Standardabweichung des Schlusskurses über \( n \) Perioden:

$$ \sigma_t = \sqrt{ \frac{1}{n} \sum_{i=0}^{n-1} (C_{t-i} - MA_t)^2 } $$

Wobei:

• $\sigma_t$ ist die Standardabweichung des Schlusskurses über $n$ Perioden.

Berechnung des Z-Scores:

$$ Z_t = \frac{C_t - MA_t}{\sigma_t} $$

Wobei: